山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题（通用7篇）

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇1

观经济运行分析考试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、目前，我国基金大部分按照__的比例计提基金管理费。A．1% B．1.5% C．2% D．2.5%

2、证券市场是（）直接交换的场所。A．价值 B．价格 C．资本 D．股票

3、下列各项不属于证券交易内幕信息知情人的是__。A．发行人的董事、监事、高级管理人员

B．持有公司5%以上股份的股东及其董事、监事、高级管理人员 C．证券投资方面的专家、学者

D．发行人控股的公司及其董事、监事、高级管理人员

4、关于人气型指标的内容，说法正确的是__。

A．如果PSY＜10或PSY＞90这两种极端情况出现，是强烈的卖出和买入信号 B．PSY的曲线如果在低位或高位出现大的W底或M头，是买入或卖出的行动信号

C．今日OBV＝昨日OBV+sgn×今天的成交量(sgn＝+1，今日收盘价≥昨日收盘价； sgn＝-1，今日收盘价＜昨日收盘价)。其中，成交量指的是成交金额 D．OBV可以单独使用

5、__中国证监会审议通过《证券发行与承销管理办法》，该办法细化了询价、定价、证券发售等环节的有关操作规定。A．2006年9月11日 B．2006年11月9日 C．2007年9月11日 D．2007年11月9日

6、关于国际开发机构人民币债券审批机制，下列说法错误的是（）。

A．中国人民银行会同财政部，对人民币债券的发行规模及所筹资金用途进行审核

B．中国人民银行对人民币债券发行利率进行管理

C．国家外汇管理局根据有关外汇管理规定，负责对发债资金非居民人民币专用账户及其结、售汇进行管理

D．财政部及国家有关外债、外资管理部门对发债所筹资金发放的贷款和投资进行管理

7、某公司以净资产倍率法确定新股发行价格为9.60元，该公司发行前的净资产为19200万元，总股本数为12000万股，则溢价倍数为__倍。A．4 B．5 C．6 D．7

8、下列不是债券基本价值评估的假设条件的是__ A．各种债券的名义支付金额都是确定的 B．各种债券的实际支付金额都是确定的 C．市场利率是可以精确地预测出来

D．通货膨胀的幅度可以精确的预测出来

9、关于三大经典风险收益率调整方法与CAPM模型之间的关系，下列说法正确的是__。

A．夏普指数并非以CAPM为基础 B．詹森指数并非DACAPM为基础 C．特雷诺指数并非以CAPM为基础 D．三种指数均以CAPM为基础

10、下列关于委托单的说法中，不正确的是__。A．具有与委托合同相同的法律效力 B．具备委托合同应具备的主要内容

C．明确了证券经纪商作为受托人以委托人(客户)的名义、在委托人授权范围内办理证券投资事务权限的义务

D．明确了证券经纪商是委托人进行证券交易代理人的法律身份

11、（）是一种既可以在场内也可以在场外进行申购、赎回的基金。A．SPDRs B．LOF C．TIPs D．QDII基金

12、证券市场中介机构包括证券登记结算公司、证券投资咨询公司、会计师事务所、资产评估事务所、律师事务所、证券信用评级机构和__等机构。A．证券交易所 B．证券业协会 C．证券沙龙 D．证券公司

13、__负责组织指导基金管理公司的监察稽核工作。A．基金管理公司总经理 B．独立董事 C．督察长

D．监察稽核部总经理

14、（）既是基金的当事人，又是基金的主要服务机构。A．基金投资者，基金托管人 B．基金管理人，基金投资者 C．基金管理人，基金托管人 D．基金销售人员，基金投资者

15、下列关于记名股票特点的说法中，正确的是__。A．可以一次或分次缴纳出资 B．转让相对简单 C．安全性较差

D．认购时要求一次性缴纳

16、根据相关规定，证券公司召开股东大会，应该于股东大会召开前的__日刊登召开股东大会的通知。A．30 B．40 C．50 D．60

17、在资产评估、财务审计、重组方案等工作完成的基础上，地方企业通过（），中央企业通过（）申请发起设立股份有限公司。（）A．证监会派出机构；证监会 B．地方政府；国有资产管理公司 C．地方政府；行业主管部门

D．省、市、自治区政府；行业主管部门

18、__年12月21日，内地第一只房地产投资信托基金(REITs)——广州越秀房地产投资信托基金正式在香港交易所上市交易。A．2007 B．2006 C．2005 D．2004

19、维持担保比例超过__时，客户可以提取保证金可用余额中的现金或充抵保证金的有价证券。A．100% B．150% C．300% D．500%

20、公司的股权价值：（）。

A．公司整体价值-净债务值  B．公司整体价值+总债务值  C．公司整体价值-总债务值  D．公司整体价值+净债务值

21、根据有关规定，设立股份有限公司的，应于创立大会结束后30日内由——向公司登记机关申请设立登记。A．全体股东指定的代表 B．董事会 C．发起人 D．董事长

22、证券投资基金的营销渠道为与基金签署代销协议的银行、证券公司及其他销售机构的是（）。A．平销渠道 B．直销渠道 C．网络渠道 D．代销渠道

23、下列说法正确的是__。

A．社会消费品零售总额包括邮局售给居民的邮票收入

B．社会消费品零售总额不包括煤气公司售给居民的煤气灶具 C．社会消费品零售总额包括服务业的营业收入 D．社会消费品零售总额不包括售给部队的副食品

24、所谓__，是指选定一种投资风格后，不论市场发生何种变化均不改变这一选定的投资风格。

A．消极的股票风格管理 B．积极的股票风格管理 C．稳健的股票风格管理 D．激进的股票风格管理

25、某国债面值为100元，票面利率为5%，起息日是2009年8月5日，交易日是2009年 12月18日。交易日挂牌显示的应计利息额为__元。A．1.24 B．1.86 C．2.24 D．2.86

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、证券公司的__是自营业务的最高决策机构，自营业务规模由其确定。A．董事会 B．监事会 C．理事会 D．股东大会

2、在我国，依照法定条件和法定程序对发行人的股票发行申请文件做出予以核准或者不予核准股票发行申请的决定，并出具相关文件的机构是__。A．证券公司

B．发行审核委员会 C．中国证监会 D．证券交易所

3、根据我国《证券投资基金法》规定，下列对于设立基金管理公司应当具备的条件描述错误的是__。

A．有符合《证券投资基金法》和《公司法》规定的章程

B．有符合要求的营业场所、安全防范设施和与基金管理业务有关的其他设施 C．注册资本不低于5亿元人民币，且必须为实缴货币资本 D．有完善的风险控制制度

4、证券公司有下列__行为之一的，除承担《证券法》规定的法律责任外，自中国证监会确认之日起36个月内不得参与证券承销。A．承销未经核准的证券 B．提前泄露证券发行信息

C．在承销过程中披露的信息有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏

D．在承销过程中，进行虚似或误导投资者的广告或者其他宣传推介活动，以不正当手段诱使他人申购股票

5、关于证券公司从事资产管理业务中的资产托管机构，以下说法错误的是__。A．资产托管机构有权随时查询集合资产管理计划的经营运作情况 B．资产托管机构应当定期核对集合资产管理计划资产的情况 C．资产托管机构的职责之一是出具资产托管报告

D．资产托管机构的职责之一是向证券公司发布投资或者清算指令

6、关于资产支持证券，下列说法正确的是__。A．由银行业金融机构作为发起机构

B．是指将信贷资产信托给受托机构，由受托机构发行的、以该财产所产生的现金支付其收益的受益证券

C．受托机构以信托财产为限向投资机构承担支付资产支持证券收益的义务 D．我国目前还没有资产证券化产品

7、保险公司证券投资的资金来源包括__。A．自有资金 B．保险准备金 C．保险收入

D．受托管理的企业年金

8、以下关于最低结算备付金的限额公式，正确的是__。

A．最低结算备付金限额=上月证券买入金额/上月交易天数×最低结算备付金比例

B．最低结算备付金限额=上月证券买入金额×上月交易天数×最低结算备付金比例

C．最低结算备付金限额=证券买入金额×交易天数×最低结算备付金比例 D．最低结算备付金限额=证券卖出金额×交易天数×最低结算备付金比例

9、经__确认的土地评估结果，是确定土地使用权折股及土地使用权出让金、租金数额的基础。

A．国家土地管理部门 B．国务院

C．资产评估机构 D．中国证监会

10、下列不属于《证券投资基金法》规定的巨额赎回的是（）。

A．开放式证券投资基金单个开放日，基金净赎回申请超过基金总份额的 10% B．单笔赎回单位超过1亿 C．当日累计赎回单位超过2亿

D．开放式证券投资基金连续7个开放日，只有赎回清单，没有申购申请

11、《证券投资基金销售管理办法》规定开放式基金的认购费率不得超过认购金额的（）。A．2% B．3% C．4% D．5%

12、对送股的股权登记，增加某股东股数的计算依据是__。A．上市公司股东人数

B．股利分配方案中送股比例 C．股东的持股数

D．股东认购新股缴款额

13、关于基金销售渠道，以下说法不正确的是__。

A．基金各销售渠道针对不同的客户，不存在冲突和竞争

B．国有商业银行主要是为基金的销售提供了完善的硬件设施和客户群

C．相对商业银行，券商网点拥有更多的专业投资咨询人员，可以为投资者提供个性化的服务

D．基金管理公司通过建立具备专业素质的直销队伍，为大型的投资机构、一般企业及个人等提供专业化服务

14、关于场外交易，下列叙述正确的是__。A．场外交易市场是一个分散的无形市场 B．场外交易市场的组织方式采取做市商制

C．场外交易市场是一个拥有众多证券种类和证券经营机构的市场，以未能在证券交易所批准上市的股票和债券为主。在证券市场发达的国家，由于证券种类繁多，每家证券经营机构只固定地经营若干种证券 D．场外交易市场的管理比证券交易所宽松

15、《证券公司监督管理条例》对客户资产保护措施的规定有__。A．明确规定证券公司客户资产的存管、托管制度 B．明确了证券公司客户资产的性质

C．对交易信息、资金信息的寄送、查询作了具体规定

D．明确规定证券自营业务和证券资产管理业务的账户应当实名，证券账户应当报备

16、下列各项不属于外部融资的是__。A．发行债券 B．储蓄转为投资 C．银行贷款

D．公司获得的商业信用

17、估计市场营销战略和计划的成果，并采取正确的行动以保证实现目标属于__的内容。

A．市场营销分析 B．市场营销计划 C．市场营销实施 D．市场营销控制

18、基金会计复核包括基金__等的复核。A．账务 B．头寸 C．资产净值

D．业绩表现数据

19、在我国，（）不能担任基金托管人。A．证券公司 B．资产管理公司 C．保险公司 D．商业银行

20、证券投资基金主要特征表现为__。A．集合理财、专业管理 B．组合投资、分散风险 C．利益共享、风险共担 D．独立托管、保障安全

21、证券是指各类记载并代表一定__的法律凭证。它用以证明持有人有权依其所持凭证记载的内容而取得应有的__。A．权益；权利 B．权利；权益 C．利益；权力 D．权力；利益

22、债券的投资收益来自__。A．债券的利息收益 B．资本利得 C．再投资收益 D．转股收益

23、可转换公司债券发行后，发行公司资产负债不得高于______％。A．40 B．50 C．60 D．70

24、在使用VaR进行风险管理的过程中，应注意的问题有__。A．VaR没有考虑不同业务部门之间的分散化效应 B．VaR没有给出最坏情景下的损失 C．VaR的度量结果存在误差 D．VaR头寸变化造成风险失真

25、关于证券承销方式，下列说法错误的是__。

A．承销是将证券销售业务委托给专门的股票承销机构销售

B．发行人推销证券的方法有两种，一是自己销售，称为自销;二是委托他人代为销售为承销

C．股票发行一般以自销为主

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇2

经济总体指标考试试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、判断和掌握拟发行上市公司的关联方、关联关系和关联交易，除按有关企业会计准则外，应坚持__原则。A．实事求是 B．合理 C．从严 D．公平

2、如果市场不有效，基金管理人__。

A．买入“价值低估”的股票，卖出“价值高估”的股票 B．买入“价值低估”的股票和“价值高估”的股票 C．卖出“价值低估”的股票和“价值高估”的股票

D．卖出“价值低估”的股票，买入“价值高估”的股票

3、股票所载有权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无限期的法律凭证。股票的有效期与公司的存续期相联系，两者是并存的关系。这是指股票的__特征。A．永久性 B．持续性 C．参与性 D．收益性

4、法规对基金管理公司独立董事提出了较高要求，但不包括（）。A．具有5年以上金融，法律或财务的工作经历 B．有履行职责所需要的时间

C．直系亲属不在拟任取的基金管理公司任职

D．与拟任职的基金管理公司的高级管理人员有朋友关系

5、在我国，基金日常估值由（）同时进行。A．基金托管人与外部专业机构 B．基金管理人与基金持有人 C．基金管理人与基金托管人 D．基金管理人与外部专业机构

6、以下说法正确的是（）。

A．在大多数投资者对股市抱乐观态度时，促使股价上涨 B．在大多数投资者对股市前景过于悲观时，致使股价下跌

C．大多数投资者对股市持观望态度时，市场交易量就会减少，股价往往呈现盘整格局

D．在大多数投资者对股市前景过于悲观时，致使股价上涨

7、保荐机构应该建立并保存保荐工作底稿，保存时间不得少于__。A．6个月 B．1年 C．3年 D．10年

8、我国对封闭式基金的交收实行__日制度。A．T+1 B．T+2 C．T+3 D．T+7

9、办理权证代理结算须向中国结算深圳分公司提交的材料中，不包括__。A．证券交收账户开立申请表

B．权证交收履约保证金账户申请表 C．代理双方签署的代理结算协议

D．代理双方共同提交的代理结算申请

10、__是客户与证券经纪商之间在委托买卖过程中有关权利、义务、业务规则和责任的基本约定，也是保障客户与证券经纪商双方权益的基本法律文书。A．《风险提示书》

B．《证券交易委托代理协议》 C．《客户须知》

D．《客户交易结算资金银行存管协议书》

11、在上网资金申购的规定中，每一申购单位为__股，申购数量最高不得超过当次社会公众股上网发行数量或者__万股。A．1；1000 B．100；1000 C．1000；9999.9 D．1000；10000

12、首次公开发行股票数量在__以上的，发行人及其主要承销商可以在发行方案中采用超额配售选择权。A．1亿股 B．2亿股 C．3亿股 D．4亿股

13、在加权平均法下，每股净利润的计算公式为（）。A.A B.B C.C D.D

14、职业道德总是鲜明地表达职业义务、职业责任以及职业行为上的道德准则，这一点体现了职业道德__。A．鲜明的职业性 B．形式的多样性 C．效果的联动性 D．调节的有限性

15、申请在证券交易所上市的权证，应符合的条件之一是：持有1000份以上权证的投资者不得少于__。A．1000人 B．500人 C．100人 D．10人

16、上海证券交易所资金的清算、交收以结算参与人在该所取得的__为明细核算单位。

A．清算编号 B．资金账户 C．交易席位 D．证券账户

17、__在股票市场上涨时提高股票投资比例，而在股票市场下跌时降低股票投资比例，从而既保证资产组合的总价值不低于某个最低价值，同时又不放弃资产升值潜力。

A．动态资产配 B．买入并持有策略 C．投资组合保险策略 D．变动混合策略

18、武士债券的面值为（）。A．美元 B．日元

C．发行国货币 D．国际货币单位

19、股票的内在价值是指__。A．股票票面上的标明金额 B．股票的成交市价 C．股票未来收益的现值

D．中介机构评估的证券价值

20、在K线理论中，十字星的出现表明__，如果上下影线较短，说明多空窄幅盘整，交易清淡。A．多头双方获利 B．多头止损

C．多空双方力量暂时平衡 D．空头回补

21、委托人在受托人按其委托要求成交后，必须如期履行（）手续，否则即为违约。

A．变更  B．交割  C．转账  D．托管

22、直接表明一家企业累计为其投资者创造了多少财富的指标是__。A．市盈率 B．EVA C．NOPAT D．MVA

23、资产评估的主要方法不包括（）。A．账面折扣法 B．重置成本法 C．现行市价法 D．收益现值法

24、客户信用证券账户可以从事的交易有__。A．买入所有A股股票 B．买入所有B股股票

C．担保物和交易所规定的证券 D．交易所债券回购交易

25、会计师事务所的__进行的原则性复核，应当包括所采用的审计程序的恰当性、获取审计工作底稿的充分性、审计过程中是否存在重大遗漏、审计工作是否符合会计师事务所的质量要求。A．注册会计师 B．项目经

C．助理会计师 D．主任会计师

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、关于股票基金，下列描述正确的是__。

A．股票基金是指以上市股票为惟一投资对象的证券投资基金 B．股票基金的投资目标侧重于追求资本利得和短期资本增值

C．按基金投资的标的划分，可将股票基金划分为一般股票基金和专门化股票基金

D．基金管理人拟定投资组合，将资金投放到一个或几个国家甚至全球的股票市场，以达到分散投资、降低风险的目的

2、根据我国政府对WTO的承诺，外国证券机构直接从事B股交易的申请可由__受理。

A．中国证监会 B．证券交易所 C．证券业协会

D．国家外汇管理局

3、通常被称为金边债券的是__。A．金融债权 B．政府债券 C．公司债券

D．可转换公司债券

4、基金管理公司的内部控制制度由（）等组成。A．内部控制机制 B．内部控制大纲 C．基本管理制度 D．部门业务规章

5、战略投资者不得参与首次公开发行股票的初步询价和累计投标询价，并应当承诺获得本次配售的股票持有期限不少于__个月。A．9 B．12 C．18 D．24

6、广义的有价证券包括__。A．商业证券 B．货币证券 C．资本证券 D．商品证券

7、下列关于债券基金的说法，正确的是__。

A．债券基金由一组不同的债券组成，收益率较难计算与预测

B．债券基金通过分散投资可以有效避免单债券可能面临的较高信用风险 C．债券基金的平均到期日越长，债券基金的利率风险越高

D．一个厌恶风险的投资者应选择久期较短的债券基金，而一个愿意接受较高风险的投资者应选择久期较长的债券基金

8、收购人对收购要约条件作出重大变更的，被收购公司董事会应当在（）个丁作日内提交董事会及独立财务顾问就要约条件的变更1青况所出具的补充意见，并予以报告、公告。A．1 B．2 C．3 D．4

9、债券的有价证券属性主要表现为__。A．债券可赎回

B．债券本身有一定的面值 C．持有债券可按期取得利息 D．债券是虚拟资本

10、下列各项不属于行为因素的具体变量的是__。A．购买渠道

B．投资者追求的利益 C．忠诚度 D．投资动机

11、在连续竞价阶段，每一笔买卖委托输入电脑自动撮合系统后，当即判断并进行不同的处理。以下处理中不正确的是（）。A．能成交者予以成交  B．不能成交者等待机会成交  C．部分成交者则让剩余部分继续等待  D．当日未成交者自动进入次日集合竞价

12、《资金申购上网定价公开发行股票实施办法》和《沪市股票上网发行资金申购实施办法》从规定的内容看，主要是恢复了__制度。A．客户交易结算资金第三方存管 B．会员分级结算

C．新股发行现金申购

D．客户交易结算资金独立存管

13、国有企业改组为股份有限公司时，若进入股份公司的净资产为（），则折合成的股份界定为国有法人股。A．60% B．51% C．50% D．40%

14、投资者作为委托人必须履行的法律义务，下列说法中不正确的是__。A．缴存交易决算资金

B．如实填写开户申请书和委托单，并接受经纪商的审核 C．正确选择委托买卖的价格，保证委托交易能够成交

D．委托指令一旦发出，在有效期内，不管市场行情如何变化，只要受托人是按委托内容代理买卖的，都要无条件接受交易结果

15、公司发行境内上市外资股，应当委托经______认可的______证券经营机构作为主承销商或主承销商之一。（）A．国务院；境内 B．中国证监会；境内 C．国务院；境外

D．中国证监会；境外

16、在我国的代办股份转让系统挂牌的公司是__。A．原STAQ、NET系统挂牌公司 B．沪、深圳证券交易所退市公司

C．非上市股份有限公司，目前主要是中关村科技园区高科技公司 D．沪、深圳证券交易所上市公司

17、一张债券的票面价值为100元，票面利率10%，不记复利，期限5年，到期一次还本付息，目前市场上的必要收益率是8%，按复利计算，这张债券的价格是__元。A．100 B．93.18 C．107.14 D．102.09

18、按照我国《证券投资基金法》的有关规定，下列事项可以不通过召开基金持有人大会审议决定的是__。A．提前终止基金合同

B．基金扩募或者延长基金合同期限 C．更换基金管理公司的高级管理人员 D．更换基金管理人、基金托管人

19、关于个人投资者投资基金的税收，以下说法正确的是__。

A．在对个人买卖股票的差价收入未恢复征收个人所得税以前，对个人投资者申购和赎回基金单位取得的差价收入征收个人所得税

B．投资者从基金分配中获得的股票股利收入以及企业债券利息收入，由上市公司和发行债券的企业再向基金派发股息、红利、利息时代扣代缴 33%的个人所得税

C．目前个人投资者投资基金暂免征收印花税

D．对投资者从基金分配中获得的国债利息，买卖股票收入，在国债利息收入，个人买卖股票差价收入未恢复征收所得税以前，暂不征收所得税 20、根据规定，首次公开发行的股票实行询价制度，其询价对象是指符合中国证监会规定条件的__。

A．证券投资基金管理公司、证券公司 B．个人投资者

C．信托投资公司、财务公司

D．保险机构投资者和合格境外机构投资者(QFII)21、2008年9月19日，证券交易印花税对（）按1‰税率征收，对受让方不再征收。A．买入方 B．所有投资者 C．证券公司 D．出让方

22、根据中国证监会对基金类别的分类标准，__以上的基金资产投资于债券的为债券基金。A．50% B．60% C．70% D．80%

23、下列关于证券承销与保荐业务的说法，正确的是__。

A．证券承销是指证券公司代理证券发行人发行证券的行为。发行人向不特定对象公开发行的证券，法律、行政法规规定应当由证券公司承销的，发行人应当同证券公司签订承销协议

B．证券承销业务可以采取代销或者包销方式

C．证券代销是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。证券包销是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购人或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购人的承销方式，前者为全额包销，后者为余额包销

D．我国《证券法》还规定了承销团的承销方式，按照《证券法》的规定，向不特定对象发行的证券票面总值超过人民币5000万元的，应当由承销团承销，承销团由主承销商和参与承销的证券公司组成24、股票股息__。

A．可以使公司保留现金 B．可以使公司股票数量增加 C．会对公司的资产产生影响

D．会对公司的所有者权益产生影响

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇3

金的运作方式考试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、证券投资基金有不同的投资目的，对于收入型基金来说__。A．资产成长的潜力较大，损失本金的风险相对较低 B．资产成长的潜力较小，损失本金的风险相对较低 C．资产成长的潜力较大，损失本金的风险相对较高 D．资产成长的潜力较小，损失本金的风险相对较高

2、通常认为显著相关时，相关系数r的取值范围是__。A．0＜|r|≤0.3 B．0.3＜|r|≤0.5 C．0.5＜|r|≤0.8 D．0.8＜|r|＜1

3、假定不允许卖空，当两个证券完全正相关时，这两种证券在均值—标准差坐标系中的组合线为__。A．双曲线 B．椭圆 C．直线 D．射线

4、下列属于消极型组合管理策略的是__。A．努力与大盘指数收益持平B．努力超越大盘指数收益

C．在市场上买入价值被低估的股票 D．在市场上卖出价值被高估的股票

5、在我国，__负责证券行业性法规的起草。A．上市公司 B．证券交易所 C．中国证监会 D．证券业协会

6、证券组合理论认为，证券组合的风险随着组合所包含证券数量的增加而__。A．上升 B．降低 C．不变

D．无规律变动

7、下列属于深证交易所的综合指数的是__。A．深证成分股指数 B．深证A股指数 C．深证综合指数 D．深证B股指数

8、首次公开发行股票公司的推介活动，不要求必须参加的是__。A．公司董事长

B．主承销商的项目负责人 C．董事会秘书 D．独立董事

9、上海证券交易所实行全面指定交易后，证券登记结算公司在__闭市后向各证券营业部传送投资者配股明细数据库。A．配股公告日

B．配股公告日后一天 C．配股登记日

D．配股登记日后一天

10、关于上市公司历次募集资金的运用，发行人应披露最近__年内募集资金运用的基本情况。A．3 B．5 C．10 D．15

11、根据《法人配售发行方式指引》的规定，上市公司采用对一般投资者上网发行和对法人配售相结合的方式发行股票时，对战略投资者配售的股票应在配售协议中约定，持股期满后方可上市流通，该期限不得少于（）。A．2个月 B．4个月 C．6个月 D．1年

12、根据《关于加强社会公众股股东权益保护的若干规定》，在上市公司股权分置的情形下，必须经全体股东大会表决通过，并经参加表决的社会公众股股东所持表决权的半数以上通过，方可实施或提出申请的重大事项有__。

A．增发新股、发行可转债、配股(具有实际控制权的股东承诺全额现金认购的除外)B．重大资产重组，购买的资产总价较所购买资产经审计的账面净值溢价达到或超过20％的

C．对上市公司有重大影响的附属企业到境外上市

D．在上市公司发展中对社会公众股股东利益有重大影响的相关事项

13、我国对基金募集申请实行的是__。A．核准制 B．注册制 C．公司制 D．契约制

14、可转换证券包括可转换债券和可转换优先股等，它是在普通证券和普通优先股的基础上附加了以普通股为基础资产的__。A．看跌期权 B．看涨期权 C．平价期权 D．以上都不对

15、通常，在金融期权交易中，（）需要开立保证金账户，并按照规定缴纳保证金。

A．期权买卖双方均 B．期权买卖双方均不 C．期权购入者

D．无担保期权出售者

16、__是指基金管理公司将基金直接销售给公众，而不经过银行等中介机构进行的销售。A．基金超市 B．直销 C．保险公司 D．网上交易

17、ETF基金申购赎回时，由于停牌而出现的现金替代属于__。A．可能现金替代 B．禁止现金替代 C．可以现金替代 D．必须现金替代

18、价值型股票基金与成长型股票基金（）。A．风险一样 B．无法比较 C．风险较高 D．风险较低

19、合格境外机构投资者的境内股票投资，所有境外投资者对单个上市公司A股的持股比例总和，不超过该上市公司股份总数的（）。A．5% B．10% C．20% D．30%

20、境外评估机构根据上市地有关法律、上市规则的要求，通常（）。A．要求对公司的所有资产和负债进行评估 B．对所有者权益进行评估

C．仅对公司的无形资产进行评估

D．仅对公司的物业和机器设备等固定资产进行评估

21、《公司法》规定股份有限公司的董事会成员为（）人。A．3～10 B．5～15 C．5～19 D．5～20

22、根据投资对象的不同，证券投资基金的划分类别不包括（）。A．股票基金 B．国债基金 C．债券基金 D．指数基金

23、发行人编制合并财务报表的，应（）。A．披露合并财务报表

B．同时披露合并财务报表和母公司财务报表 C．子公司财务报表 D．母公司财务报表

24、关于最优证券组合，下列说法正确的是__ A．最优证券组合是收益最大的组合 B．最优证券组合是效率最高的组合

C．最优组合是无差异曲线与有效边界的交点所表示的组合

D．相较于其他有效组合，最优证券组合所在的无差异曲线的位置最高

25、上市公司向社会公开发行新股，一般是指__。A．向原股东配售股票

B．向全体社会公众发售股票 C．A、B均包括 D．A、B均不包括

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、关于发行人报表披露，下列说法错误的是（）。

A．发行人运行3年以上的，应披露最近3年及1期的资产负债表、利润表和现金流量表

B．发行人运行不足3年的，应披露最近1期的资产负债表和现金流量表 C．发行人编制合并财务报表的，应同时披露合并财务报表和母公司财务报表 D．发行人应披露财务报表的编制基础、合并财务报表范围及变化情况

2、对证券公司的股东及实际控制人认识正确的是__。

A．股东转让所持有的证券公司股权，受让方及其实际控制人也要符合监管部门规定的资格条件

B．实际控制人，是指能够在法律上或事实上支配证券公司股东行使股东权利的法人、其他组织或个人

C．证券公司股东存在虚假出资、出资不实、抽逃出资或变相抽逃出资等违法违规行为的，董事会应及时报告，并责令纠正

D．证券公司可以直接为股东出资提供融资或担保

3、从根本上说，股票供求以及股票价格主要取决于__。A．预期 B．分配政策 C．税收政策 D．股本结构

4、股份报价转让与现有代办股份转让系统的股份转让和证券交易所市场股票交易的不同之处在于__。A．挂牌公司属性不同 B．转让方式不同

C．信息披露标准不同 D．结算方式不同

5、上市公司有以下__情形的，由证交所决定终止其股票上市。

A．公司不按规定公开其财务状况，或者对财务会计报告作虚假记载，且拒绝纠正 B．公司在最近3年连续亏损，在最后1个年度未能恢复盈利 C．公司解散或被宣告破产 D．公司股价出现异常波动

6、关于基金估值，以下说法正确的是__。

A．复核无误的基金份额净值由基金托管人对外公布 B．开放式基金每个交易日的次日进行估值 C．封闭式基金每周进行一次估值 D．开放式基金每个交易日进行估值

7、从处理方式来看，证券公司都以__为对手办理清算、交割与交收。A．证监会 B．交易所

C．其他证券公司 D．上市公司

8、证券公司将其管理的客户资产投资于__发行的证券，应当事先取得客户的同意，事后告知资产托管机构和客户，同时向证券交易所报告。A．资产托管机构

B．与本公司有关联方关系的公司 C．本公司

D．与资产托管机构有关联方关系的公司

9、下列各项不属于股东大会职权的是__。A．制定公司利润分配方案 B．对发行公司债券作出决议 C．修改公司章程

D．审议公司财务决算方案

10、我国基金信息披露制度体系可分为（）等层次。A．国家法律 B．部门规章 C．规范性文件 D．投资者监督

11、董事会在严格遵守监管法规的基础上，根据公司__情况确定自营业务规模、可承受的风险限额等。A．资产、负债 B．现金流 C．损益

D．资本充足

12、__选择某几个证券品种作为重点，以投资这些证券品种的投资者作为服务对象。如以债券交易作为其服务重点的证券公司，主要服务于债券投资者等。A．地区集中策略 B．品种集中策略 C．客户集中策略 D．时间集中策略

13、在证券交易的过程中，结算主要包括__。A．清算 B．交收 C．交割 D．支付 E．收讫

14、我国的股权分置是指__市场上的上市公司股份按能否在证券交易所上市交易，被区分为非流通股和流通股的现象。A．A股 B．B股 C．红筹股 D．国有股

15、证券公司与客户的关系必须是“一对一”的客户资产管理业务是__。A．限定性集合资产管理计划 B．非限定性集合资产管理计划 C．定向资产管理业务 D．专项资产管理业务

16、无形资产的处置与原企业的整体改组方案往往结合在一起考虑，当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，可以（）。A．直接作为投资折股，产权归上市公司，控股公司不再使用该无形资产

B．直接作为投资折股，产权归上市公司，控股公司具有使用该无形资产的权利 C．直接作为投资折股，产权归控股公司

D．直接作为投资折股，控股公司拥有该无形资产的处置权

17、根据支付时间的不同，开放式基金的销售费用可分为（）。A．前端费

B．或有递延费用 C．后端费

D．递延销售费

18、__旨在通过基本分析和技术分析构造投资组合，并通过买卖时机的选择和投资组合结构的调整，获得超过市场组合收益的回报。A．投资组合保险策略 B．买入并持有策略 C．积极型股票投资策略 D．消极型股票投资策略

19、证券经纪商和投资者之间代理委托关系的建立表现为开户和__两个环节。A．证券交易过户 B．签订委托协议 C．接受具体委托 D．资金清算

20、下列有关股票、债券、证券投资基金的风险和收益的说法，正确的是__。A．证券投资基金的收益要低于债券 B．债券的收益波动性较大 C．股票投资的风险小于基金 D．基金投资的风险大于债券

21、我国《刑法》规定，提供虚假财务会计报告，对公司直接负责的主管人员和其他直接责任人员，处________年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处________罚金。__ A．3；1万元以上5万元以下 B．5；1万元以上10万元以下 C．3；2万元以上20万元以下 D．5；2万元以上20万元以下

22、投资者以不低于发行底价的价格购买，然后根据投资者的申购价格，按照价格优先，同价位时间优先的顺序从高位到低位依次排队，当认购数量恰好等于发行数量时的价格，即为发行价格，以这种方式确定发行价属于__。A．网上竞价发行 B．网上定价发行 C．法人配售方式 D．从购证方式

23、由证券公司自行办理对投资者的委托买卖、证券资金账户的核算管理以及对客户的现金收付，这种方式属于__。A．证券营业部自办出纳 B．银行代理出纳

C．银行代理资金清算 D．投资者自行管理

24、下列关于承销团承销的说法中，正确的是（）。

A．组成承销团的承销商应当签订承销团协议，由主承销商负责组织承销工作 B．承销团由5 家以上承销商组成的，可以设副主承销商，协助主承销商组织承销活动

C．承销协议和承销团协议必须在发行价格确定前签订

D．承销商在承销过程中，不得以提供透支诱使他人申购股票

25、发行人曾存在（）或股东数量超过200人的，应详细披露有关股份的形成原因及演变情况。A．法人持股 B．工会持股

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇4

行价格考试试卷

一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、能够用于解答“假定每个投资者都使用证券组合理论来经营他们的投资，这将会对证券定价产生怎样的影响”这一问题的模型是__。A．马柯威茨的均值方差模型 B．资本资产定价模型 C．套利模型 D．单因素模型

2、当采取网下、网上同时定价发行方式时，__日，刊登网下发行结果公告。A．T-2 B．T C．T+3 D．T+4

3、甲方可以按照证券交易所规定和合同规定，转出超出规定比例部分的担保物时，应提前__个交易日向乙方提出申请。A．1 B．2 C．10 D．15

4、证券从业人员禁止的行为是__。

A．举办有关证券投资咨询的讲座、报告会、分析会 B．接受投资人或客户的委托，提供证券投资咨询服务

C．以获取投机利益为目的，利同职务之便从事证券买卖活动 D．接受客户委托，按规定的标准收取各项费用

5、下列属于外国债券的特点的是__。

A．发行人、债券的面值货币和发行市场分属不同的国家

B．发行人、发行市场在一个国家，债券的面值货币属另一个国家 C．发行人在一个国家，债券的面值货币和发行市场属另一个国家 D．发行人、债券的面值货币在一个国家，发行市场属另一个国家

6、基金资产净值是指基金资产总值减去__。A．负债

B．银行存款本息 C．各类证券的价值

D．基金应收的申购基金款

7、可转换公司债券自发行之日起（）后方可转换为公司股票。A．六个月 B．一 C．十个月 D．一年半

8、能力主要体现在生产的技术水平和产品的技术含量上。A．技术优势 B．规模经济 C．成本优势 D．规模效益

9、证券公司的__业务主要为在代办股份转让系统进行交易的证券的代理买卖。A．发行代理买卖证券 B．承销代理买卖证券 C．网上代理买卖证券 D．柜台代理买卖证券

10、《中华人民共和国证券法》于__正式实施。A．1998年7月 B．1999年7月 C．1999年10月 D．2000年1月

11、证券公司的证券自营账户应当自开户之日起__个交易日内报证券交易所备案。A．1 B．2 C．3 D．5

12、选择细分市场或投资风格有三种投资战略，其中最消极的是（）。A．保质一种投资风格 B．进行选择

C．构造指数基金

D．不同投资风格间的转换

13、一国借款人在国际证券市场上以外国货币为面值，向外国投资者发行的债券是__。

A．国际债券 B．亚洲债券 C．外国债券 D．欧洲债券

14、在投资决策时，投资者应当正确认识每一种证券在风险性、收益性、__和时间性方面的特点。A．价格的多变性 B．价值的不确定性 C．流动性

D．个股筹码的分配

15、下列财务指标中属于分析盈利能力的指标是__。A．主营业务收入增长率 B．股息发放率 C．利息支付倍数 D．销售净利率

16、中小企业板上市公司出现下列情形之一的，深圳证券交易所对其股票交易实行终止上市：因连续20个交易日，公司股票每日收盘价均低于每股面值而被实行退市风险警示，在被实行退市风险警示后90个交易日内，没有出现连续__个交易日公司股票每日收盘价均高于每股面值。A．40 B．30 C．20 D．10

17、目前在我国，A股账户不可用于买卖__。A．B股

B．人民币普通股票 C．债券

D．证券投资基金

18、对于成长型的股票，__是最常用的辅助估值工具。A．市盈率 B．市净率

C．现金流折现

D．每股盈余成长率

19、关于债券的到期期限与债券收益率的关系，以下说法错误的是__。

A．其他情况不变，债券的收益率与债券的期限成正比关系，期限越长，收益率越高 B．债券的期限越长，市场利率变化对其价格的影响越大，债券的利率风险越大，债券的收益率越高

C．其他情况不变，债券的收益率与债券的期限成反比关系，期限越短，收益率越高

D．其他情况不变，债券的期限越长，市场利率变化的不确定性越高，投资者要求的收益率越高

20、关于上海证券交易所A股送股日程安排，下列说法错误的是__。A．申请材料送交日为T-5日前

B．向证券交易所提交公告申请日为T-1日前 C．公告刊登日为T日 D．最后交易日为T+3日

21、与基本分析相比，技术分析具有__的特点。A．对市场的反映比较直观

B．比较全面地把握证券的基本走势 C．应用起来比较简单

D．分析的结论时效性较弱

22、ETF基金申购赎回时，由于停牌而出现的现金替代属于__。A．可能现金替代 B．禁止现金替代 C．可以现金替代 D．必须现金替代

23、自然人申请开立证券账户中，客户委托他人代办的，需另行提供的资料包括__委托代办书、代办人有效身份证明文件及复印件。A．经公证的 B．委托人签字的 C．受委托人签字的 D．经纪人员审核的

24、证券公司向外部报送的自营业务信息报告中，不包括__。A．自营业务账户、席位情况 B．自营业务持股明细 C．自营风险监控报告

D．涉及自营业务规模、风险限额、资产配置、业务授权等方面的重大决策

25、可转换公司债券每张面值为__元。A．100 B．500 C．1000 D．5000

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、金融机构从事短期融资券的主承销业务，除具备一般条件外，还应取得（）。A．全国银行间同业拆借市场成员资格1年以上 B．证券交易所会员资格5年以上 C．证券交易所会员资格3年以上

D．全国银行间同业拆借市场成员资格2年以上

2、证券公司从事客户资产管理业务应当按规定向中国证监会申请客户资产管理业务资格。经中国证监会批准，证券公司可以从事的资产管理业务包括__。A．为单一客户办理定向资产管理业务 B．为多个客户办理集合资产管理业务

C．为客户办理特定目的的专项资产管理业务 D．为单一客户办理集合资产管理业务

3、进行买断式回购时，任何一家市场参与者待返售债券总余额应小于其在中央结算公司托管的自营债券总额的__。A．80% B．100% C．120% D．200%

4、关于存货周转率，以下说法中，错误的是__。

A．只有应用个别计价法计算出来的存货周转率才是“标准的”存货周转率 B．通货膨胀条件下，采用先进先出法计算出的存货周转率偏低

C．上市公司期末存货按成本与可变现净值孰低法计价且在计提存货跌价准备的情况下，存货周转率必然变大

D．存货周转率=销售收入/平均存货

5、股份协议转让或行政划拨双方取得证券交易所对股份转让的确认文件后，应当向__提出股份转让过户登记申请。A．国有资产管理部门 B．证券交易所

C．证券登记结算公司 D．当地政府

6、关于《基金法》基金的运作与信息披露。下列叙述错误的是__。A．基金财产投资的证券品种，具体方式和投资比例 B．基金信息披露义务人披露基金信息的原则及要求 C．公开披露的基金信息内容

D．封闭式基金扩募或者延长合同期限的条件和核准程序

7、证券投资咨询公司的从业人员必须具备__年以上的从事证券业务经验。A．1 B．2 C．3 D．5

8、附权益权证债券允许权证持有人__。

A．以特定的价格即固定汇率，将一种货币兑换成另一种货币 B．按约定条件向债券发行人购买黄金 C．以约定价格购买发行人的普通股票

D．以与主债券相同的价格和收益率向发行人购买额外的债券

9、附权益权证债券允许权证持有人__。

A．以与主债券相同的价格和收益率向发行人购买额外的债券 B．以特定的价格即固定汇率，将一种货币兑换成另一种货币 C．按约定条件向债券发行人购买黄金 D．以约定的价格购买发行人的普通股票

10、政府债券之所以被称之为“金边债券”主要是因为__。A．安全性高 B．流动性强 C．收益稳定

D．享有免税待遇

11、根据《第1号准则》的规定，发行人应设置招股说明书概览，发行人应在概览中披露__。

A．发行人及其控股股东、实际控制人的简要情况 B．发行人的主要财务数据 C．本次发行情况

D．募集资金的主要用途

12、在内部模型投入使用的初期，国际清算银行允许银行在__天持有期的VaR值乘以大约3.6来近似得出__天持有期的VaR值。A．1；10 B．10；10 C．1；30 D．10；30

13、下列哪个文件属基金定期报告__。A．基金资产净值公告 B．基金持有人大会决议 C．开放式基金公开说明书 D．澄清公告

14、基本分析的重点是__。A．宏观经济分析 B．公司分析 C．区域分析 D．行业分析

15、真实性原则要求披露的信息应当是以__为基础。A．主观事实

B．基金盈利最大化 C．客观事实

D．公司董事会的决议

16、基金分类的意义在于__。A．有助于投资者作出选择

B．使得基金业绩的比较更客观公正 C．使投资者加深对各种基金的认识 D．有助于实施更有效的分类监管

17、以下关于中国证券交易市场建立过程的叙述中，正确的是__。A．1986年沈阳开始试办企业债券转让业务 B．1986年上海开办了股票柜台买卖业务

C．1988年股价先后在大中型城市开放了国库券转让市场 D．1990年上海证券交易所和深圳证券交易所先后成立 E．1992年人民币特种股票在上海证券交易所上市交易

18、根据选定的参考基准和计算方法的差异出现的理论是__。A．简单过滤器规则 B．移动平均法 C．相对强弱理论 D．上涨和下跌线

19、根据《合格境外机构投资者证券交易实施细则》规定，合格境外投资者出现以下__情形时，其托管人应按有关情况报交易所备案。A．经营发生亏损

B．增加或减少注册资本

C．涉及诉讼或在境外受到重大处罚 D．指定或变更托管人 20、政府债券可分为__。A．中央政府债券 B．政府保证债券

C．地方政府保证债券 D．地方政府债券

21、在我国，根据交易席位的报盘方式，有（）。A．自营席位 B．代理席位 C．普通席位 D．有形席位 E．无形席位

22、证券公司应当在发行完成当年，及其后的一个会计发行人报告公布后的______个月内，对发行人进行回访，并在发行人股东大会召开______个工作日之前，将回访报告在指定报刊和网站公告。（）A．3；5 B．1；10 C．1；5 D．3；10

23、未申请上市或不符合在证券交易所挂牌交易条件的证券称为__。A．场外证券 B．场内证券 C．非上市证券 D．非挂牌证券

24、证券的贝塔系数大于零表明__。A．证券与市场收益正相关 B．证券与市场收益负相关 C．证券与市场收益无关 D．以上说法均不正确

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇5

资产估值试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、保本基金提供的保证类型一般不包括__。A．本金保证 B．收益保证 C．红利保证 D．风险保证

2、参与美国存托凭证发行与交易的中介机构不包括__。A．存券银行 B．评级公司 C．托管银行

D．中央存托公司

3、为了对基金绩效作出有效的衡量，必须考虑的因素不包括__。A．统计干扰 B．投资目标 C．风险水平D．比较基准

4、证券投资基金是指通过公开发售__募集资金的一种投资方式。A．理财产品 B．有价证券 C．企业债券 D．基金份额

5、我国目前遵循的是（）的原则，不仅要求公司在章程中规定资本总额，而且要求在设立登记前认购或募足完毕。A．授权资本制 B．折中资本制 C．不变资本制 D．法定资本制

6、违约风险模型考察的是__受到公司特定违约风险影响的后果。违约风险模型一般适用于债券的风险收益分析。A．债券收益 B．投资收益 C．实际收益 D．预期收益

7、下列不属于上海证券交易所股价指数中样本指数类的是__。A．上证公司治理指数 B．上证180金融股指数 C．上证红利指数 D．上证A股指数

8、证券公司申请融资融券业务试点，应当具备的条件之一是：经营证券经纪业务已满__年，且已被中国证券业协会评审为创新试点类证券公司。A．1 B．3 C．5 D．7

9、扬基债券的面值货币单位为__。A．美元 B．日元

C．发行国货币 D．国际货币单位

10、根据融券融资业务的相关要求，客户融资买入证券时，融资保证金比例不得低于__。A．三分之一 B．二分之一 C．100% D．200%

11、信用公司债的发行人实际上是将__作为担保。A．房屋 B．土地 C．公司信誉 D．第三者保证

12、一国的国际储备除了外汇储备外，还包括该国在__的储备头寸。A．世界银行 B．瑞士银行

C．国际货币基金组织 D．美国联邦储备银行

13、（）负责开立并管理基金资产账户。A．基金投资者 B．基金发起人 C．基金托管人 D．基金管理公司

14、在战略资产配置的基础上根据市场的短期变化，对具体的资产比例进行微调，这种资产配置方式是__。A．投资组合保险策略 B．恒定混合策略 C．战术性资产配置 D．买入并持有策略

15、__担负投资计划反馈的职能，及时向投资决策委员会提供市场动态信息。A．市场部 B．交易部 C．投资部 D．研究部

16、证券登记结算公司在__日对会员发送预对盘报告。A．T B．T+1 C．T+2 D．T+3

17、普通股股票的主要风险是__。A．利率风险 B．信用风险 C．经营风险 D．财务风险

18、我国证券投资基金的年托管费率为__。A．基金资产净值的0.25% B．基金资产总额的0.125% C．基金年收益率的0.25% D．基金税前利润率的0.125%

19、依据《证券公司风险控制指标管理办法》的规定，证券公司净资产与负债的比例不得低于（）。A．10% B．20% C．50% D．100%

20、下列各项中，__不是证券投资基金的作用。A．有利于证券市场的国际化 B．有利于证券市场的稳定和发展 C．有利于降低通货膨胀率

D．基金为中小投资者拓宽了投资渠道

21、转股价格修正方案须提交公司股东大会表决，且须经出席会议的（）同意。A．股东人数的1/2以上

B．股东所持表决权的1/2以上 C．股东人数的2/3以上

D．股东所持表决权的2/3以上

22、股票价格与市场利率的关系是__。A．利率提高，股票价格下降 B．利率与股票价格同方向变动 C．利率提高，股票价格上升 D．随机变动

23、（）指基金在证券交易所和银行间市场之外所涉及的资金清算，包括申购、增发新股、支付基金相关费用以及开放式基金的申购与赎回等的资金清算。A．场外资金清算

B．全国银行间债券市场交易资金清算 C．交易所交易资金清算 D．场内资金清算

24、行业分析方法中，历史资料研究法的不足之处是__。A．缺乏客观性 B．不能反映行业近期发展状况 C．只能囿于现有资料开展研究 D．不能预测行业未来发展状况

25、开放式基金场内申购、赎回时，由于申报价格栏不能空白，故约定始终都填写为__。A．100元 B．1元 C．1000元 D．10000元

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、基金会计报表一般不包括__ A．资产负债表 B．利润表

C．现金流量表 D．净值变动表

2、基金管理人与托管人履行各自的权利、义务所建立的是__的运行机制。A．相互联系 B．相互促进 C．相互竞争 D．相互制衡

3、证券投资基金在欧洲一些国家被称为__或__。A．集合投资计划；集合投资信托基金 B．集合投资基金；集合投资计划 C．单位信托基金；共同基金

D．共同基金；证券投资信托基金

4、针对中小企业板块上市公司股本较小的共性特征，深圳证券交易所实行比主板市场更为严格的信息披露制度，下列各项属于该信息披露制度内容的有__。A．建立募集资金使用定期审计制度

B．建立涉及公司发展战略等内容的报告说明会制度 C．建立定期报告披露上市公司股东持股分布制度 D．建立上市公司诚信管理系统

5、关于弱势有效市场，下列描述正确的有（）。

A．当前的股票价格已经充分反映了全部历史价格信息 B．当前的股票价格已经充分反映了全部历史交易信息 C．期望从过去价格数据中获益将是徒劳的 D．投资分析中的技术分析方法将不再有效

6、根据规定，首次公开发行的股票实行询价制度，其询价对象是指符合中国证监会规定条件的__。

A．证券投资基金管理公司、证券公司 B．个人投资者

C．信托投资公司、财务公司

D．保险机构投资者和合格境外机构投资者(QFII)

7、投资于__证券组合的投资者很少会购买分红的普通股，投资风险较大。A．收入型 B．增长型 C．避税型

D．货币市场型

8、对指数基金认识正确的是__。

A．由于指数基金的投资非常分散，可以完全消除投资组合的系统风险 B．指数基金是20世纪90年代以来出现的新的基金品种

C．投资组合模仿某一股价指数或债券指数，当价格指数上升时，基金收益减少 D．对于投资者尤其是机构投资者来说，指数基金是他们避险套利的重要工具

9、__是监督基金管理人的投资运作行为是否符合法律法规及基金合同的规定。A．资产保管 B．资金清算 C．投资监督 D．会计复核

10、__是指公司清算时每一股所代表的实际价值。A．股票的票面价值 B．股票的账面价值 C．股票的清算价值 D．股票的内在价值

11、证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将剩余证券全部自行购入的承销方式称为_______。A．全额包销 B．余额包销 C．代销 D．包销

12、__应该由主承销商或其他具有投资咨询业务资格的机构出具。A．财务顾问报告 B．审计报告 C．评估报告

D．买卖上市公司股票情况的自查报告 E．盈利预测报告及其审核报告

13、作为发起人的企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体，在认购股份时，可以用货币出资，也可以__。A．用经过评估后的其他形式资产出资 B．由国家授权 C．由行政划拨 D．用信誉担保

14、某商场在电视上做广告，声称其新进一批法国巴黎时尚服装，现正进行打折优惠，消费者纷纷前往购买，后来消费者发现服装并非产自法国，而是由国内厂家生产的，则该商场的行为是__。A．假冒他人注册商标行为 B．虚假宣传行为 C．伪造产地的行为 D．正当广告宣传行为

15、下列关于基金份额持有人的说法，正确的有__。A．基金份额持有人是基金投资者 B．基金份额持有人是基金受益人

C．基金份额持有人是基金资产的所有者 D．基金份额持有人是基金产品的管理者

16、下列各项属于证券业协会的职责的有__。A．收集整理证券信息，为会员提供服务

B．依法维护会员的合法权益，向证券监督管理机构反映会员的建议和要求 C．制定证券法规，行使监管职能

D．对会员之间、会员与客户之间发生的证券业务纠纷进行调解

17、国务院证券监督管理机构发现证券公司存在重大风险隐患，可以派出风险监控现场工作组对证券公司进行专项检查，并及时向__通报情况。A．有关地方人民政府 B．国务院

C．国务院证券监督管理机构 D．证券公司

18、交易商协会向接受注册的企业出具《接受注册通知书》，注册有效期为__年。A．1 B．2 C．3 D．5

19、契约型基金投资者的权利主要体现在基金合同的条款上，而基金合同条款的主要方面通常由__来规范。A．宪法 B．民法 C．刑法

D．基金法律

20、关于凸性，下列说法正确的有__。A．凸性描述了价格和利率的二阶导数关系

B．与久期一起可以更加准确的把握利率变动对债券价格的影响 C．当收益率变化很小时，凸性可以忽略不计

D．久期与凸性一起描述的价格波动是一个精确的结果

21、外资股招股说明书的编制一般需要经过以下__的过程。A．发行人及相关专业机构的宣讲推介 B．资料准备

C．验资指引或验证备忘录的编制 D．招股说明书草案的起草 E．《责任声明书》的签署

22、证券交易公开信息涉及机构的，公布名称为（）。A．机构开户所使用的名称 B．机构专用

C．机构所使用的交易席位号 D．交易席位所属的公司名称

23、开放式基金的交易价格取决于__。A．基金总资产值 B．供求关系 C．基金净资产

D．基金单位净资产值

24、证券结算风险基金应__。A．存入指定银行的专门账户

B．用于弥补证券登记结算机构的业务亏损 C．专项管理

D．从证券登记结算机构的业务收入和收益中提取

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇6

试试题

一、单项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、当投资者对未来的现金流量有特殊需求时，可采用__，同时要考察市场的流动性。

A．指数化的投资策略

B．规避和现金流匹配的策略 C．积极的投资策略 D．消极的投资策略

2、公司型基金依据__营运基金。A．基金公司信誉 B．基金契约 C．法律法规

D．基金公司章程

3、辅导协议应当明确约定最低的现场辅导时间和授课次数。其中，集中授课次数应不少于（）个小时，集中授课时间应不少于（）次。A．308 B．306 C．208 D．206

4、北方公司2008年5月发行了10亿可转换债券，规定其于2015年5月到期还本付息，2008年11月起持有该可转换债券的投资者可以按一定比率将其转换为普通股，则该可转换债券的有效期限为______，转换期限为______。__ A．6年半；6年半 B．6年半；7年 C．7年；6年半 D．7年；7年

5、设立股份有限公司，应当至少有（）个发起人，其中，必须有过半数的发起人在中国境内有住所。A．2 B．5 C．8 D．10

6、上市公司在收到中国证监会关于召开并购重组委工作会议审核其重大资产重组申请的通知后，应当立即予以公告，并申请办理（）的停牌事宜。A．并购重组委工作会议召开前 B．表决结果披露后

C．并购重组委工作会议期间

D．并购重组委工作会议期间直至其表决结果披露前

7、__，我国开展了上市商业银行在证券交易所参与债券交易试点工作。A．2008年10月 B．2009年1月 C．2009年3月 D．2009年5月

8、应计收益率每下降或上升1个基点时的价格波动性是__。A．递减的 B．不同的 C．相同的 D．递减的

9、ETF是一种在交易所上市交易的、基金份额可变的一种基金运作方式。ETF结合了__的运作特点。

A．契约型基金与公司型基金 B．封闭式基金与开放式基金 C．股票基金与货币基金

D．成长型基金与收入型基金

10、《证券法》将注册资本最低限额与证券公司从事的业务种类直接挂钩，证券公司经营证券经纪、证券投资咨询、与证券交易以及投资活动有关的财务顾问业务，注册资本最低限额为人民币__元。A．3000万 B．5000万 C．1亿 D．2亿

11、独立董事的任期届满可以连任，但是不得超过__年。A．10 B．6 C．15 D．8

12、一般来说，债券的期限越长，其市场价格变动的可能性就__ A．越大 B．越小 C．不变 D．不确定

13、下列关于开放式基金的卖出价的说法中，正确的是__。A．在资产净值的基础上加一定的手续费 B．以资产净值确定

C．在资产总值的基础上加一定的手续费 D．以资产总值确定

14、社会保障基金的资金来源，不包括（）。A．国有股减持划入的资金和股权资产 B．中央财政拨人资金

C．发行彩票公益金的80%上缴社保基金 D．劳动者或单位缴纳的社会保险费

15、依照中国证监会《证券公司融资融券业务试点管理方法》的规定，证券公司申请融资融券业务试点，必须满足最近6个月（）均在12亿元以上。A．总资产  B．净资产  C．净资本  D．客户资金存款

16、龙债券利率的确定基准是__。A．美国联邦基金利率 B．伦敦银行同业拆放利率 C．新加坡银行同业拆放利率 D．香港银行同业拆放利率

17、资产评估中运用重置成本法时，选取的成新率越大，被评估资产的价值则__。A．越小 B．越大 C．不变

D．不能确定变化方向

18、封闭式基金采用上网定价方式发行时，每份基金单位发行价格为__。A．1.00元 B．1.00元 C．1.02元 D．1.03元

19、下列各项属于形式性原则的是__。A．真实性原则 B．完整性原则 C．及时性原则 D．规范性原则

20、基金收益来源中存款利息收入可以按照规定的利率确认存款利息，利息__计提。A．逐周 B．逐日 C．逐月 D．逐季

21、基金合同中载明，但在招募说明书中没有披露的信息是__。A．基金份额持有人的权利 B．运作费用

C．基金运作方式 D．基金估值

22、允许权证持有人以特定的价格即固定汇率，将一种货币兑换成另一种货币的债券是__。

A．附黄金权证债券 B．附债务权证债券 C．附货币权证债券 D．附权益权证债券

23、证券公司的自营业务决策机构原则上应当按照__设立。A．“董事会—投资决策机构—自营业务部门”的三级体制 B． “投资决策机构—自营业务部门”的二级体制 C．“董事会—投资决策机构”的二级体制

D．“股东会—投资决策机构—自营业务部门”的三级体制

24、目前我国证券市场采用的是__结算模式。A．自然人 B．公司 C．法人 D．第三方

25、下列不属于证券经纪业务禁止行为的是__。A．挪用客户交易结算资金

B．根据委托单内容(可能并非当时最有利的委托价格)向交易所申报 C．在批准的营业场所之外接受客户委托 D．降低证券交易收费标准

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、个人投资者买卖基金份额获得的差价收入，在对__收入未恢复征收个人所得税以前，暂不征收个人所得税。A．个人买卖债券的差价 B．个人买卖股票的差价

C．基金分配中获得的企业债券差价 D．基金分配中获得的股票红利

2、基金管理人向中国证监会提交的申请核准文本中，被称为“草案”的有__。A．基金上市交易草案 B．基金合同草案

C．基金托管协议草案 D．招募说明书草案、3、在代办股份转让业务中，股份转让账户号码的编制、股份转让账户卡的印制及其管理工作，由__负责。A．证券公司

B．证券登记结算机构 C．证券交易机构 D．证券咨询机构

4、采用__，一般将投资者分为风险厌恶、风险中性和风险偏好三种类型。A．历史数据法 B．情景综合分析法 C．因素分析法 D．预测分析法

5、全国社会保障基金理事会直接运作的社保基金的投资范围有__。A．银行存款 B．股票

C．在一级市场购买国债 D．基金

6、下列关于标准券的说法，正确的是__。

A．标准券是按照不同的券种、根据统一的折合比率计算的，用于回购抵押的虚拟债券

B．标准券是按照不同的券种、根据各自的折合比率计算的，用于回购抵押的虚拟债券

C．标准券是按照不同的券种、根据统一的折合比率计算的，用于回购抵押的实物券

D．标准券是按照不同的券种、根据各自的折合比率计算的，用于回购抵押的实物券

7、《证券公司风险处置条例》中，有关保护客户及债权人合法权益的具体规定包括__。

A．处置证券公司风险过程中，应当保障证券经纪业务正常进行

B．证券投资者保护基金管理机构应当按照国家规定，收购个人债权、弥补客户的交易结算资金

C．行政清理组转让证券类资产应当采用招标、公开询价等公开方式，转让方案应由中国证监会批准

D．行政清理组清理账户的结果应当经具有证券、期货业务资格的会计师事务所审计，并报中国证监会认定

8、现行市价法的适用条件是存在__个及以上具有可比性的参照物。A．1 B．2 C．3 D．4

9、按我国现行的做法，投资者到证券经纪商处委托买卖证券之前，证券经纪商与投资者必须签订__。A．《证券交易委托规则》 B．《网上买卖规则》

C．《证券交易委托代理协议书》 D．《证券全权买卖协议书》

10、无形资产的处置与原企业的整体改组方案往往结合在一起考虑，一般采用的处置方式包括__。A．当企业整体改组为上市公司的时候，无形资产产权一般全部转移到上市公司，由国有股权的持股单位，即原企业的上级单位享有无形资产产权的折股

B．当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，直接作为投资折股，产权归上市公司，控股公司不再使用该无形资产

C．当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，产权归上市公司，但允许控股公司或其他关联公司有偿或无偿使用该无形资产 D．当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，由控股公司和原企业的上级单位共同享有无形资产产权的折股

11、《公司法》明确了关联交易的概念，具体规定包括__。

A．出席董事会的无关联关系董事人数不足三人的，应将该事项提交上市公司董事会审议

B．明确规定公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及其他人不得利用关联关系侵占公司利益

C．利用关联交易致使公司遭受损害的，应当承担赔偿责任

D．上市公司董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该项决议行使表决权

12、融资买入、融券卖出的申报数量应当为__或其整数倍。A．1000股(份)B．100股(份)C．1000手 D．100手

13、对于成长型的股票，__是最常用的辅助估值工具。A．市盈率 B．市净率

C．现金流折现

D．每股盈余成长率

14、固定收益平台系统中，平台交易采用的方式有__。A．定价交易 B．报价交易 C．询价交易 D．投标交易

15、我国基金监管的首要目标是__。A．保护和维护投资者的利益 B．保证市场的公平、效率和透明 C．降低系统风险

D．推动基金业的规范发展

16、上市公司应当赋予独立董事的特别职权是（）。A．重大关联交易应由独立董事认可后，提交董事会讨论 B．向董事会提议聘用或解聘会计师事务所 C．提名其他的独立董事

D．向董事会提请召开临时股东大会

17、附有新股认购权的债券是指__的债券。A．发行人有权提前赎回全部或部分债券

B．申购人有权在指定日期内以票面价值卖回发行人 C．有权按约定条件换成发行公司普通股票

D．有权按约定条件购买发行公司新发行普通股票

18、A公司拟等价发行面值1000元，期限5年、票面利率为8%的债券4000张，每年结息一次，发行费用为发行价格的5%，公司所得税率33%，这笔债券的资本成本是__。A．3.45% B．4.32% C．5.64% D．6.05%

19、普通股股东的义务有__。A．遵守公司章程

B．依其所认购的股份和入股方式缴纳股金 C．除法律、法规规定的情形外不得退股 D．必须亲自参加股东大会

20、证券公司办理集合资产管理业务，只能是__形式的资产。A．有价证券 B．实物资产 C．货币资金 D．存托凭证

21、前台业务系统应具备的功能包括__。A．交易功能

B．提供投资资讯功能

C．交易清算、资金处理的功能 D．为基金投资人提供服务的功能

22、根据《第1号准则》的规定，发行人应设置招股说明书概览，发行人应在概览中披露__。

A．发行人及其控股股东、实际控制人的简要情况 B．发行人的主要财务数据 C．本次发行情况

D．募集资金的主要用途

23、审计报告应由至少__名具有证券相关业务资格的注册会计师签名、盖章。A．2 B．3 C．4 D．5

24、平衡型基金一般将__的资产投资于债券及优先股。A．10%～15% B．15%～25% C．25%～50% D．50%～75%

山西省2016年下半年证券从业资格《证券投资分析》：宏观经济运行分析考试题 篇7

场考试试卷

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、以下不属于资产保管内部控制范围的是__。

A．基金托管人必须将基金资产与自有资产、不同基金的资产严格分开 B．托管人不得自行运用、处分、分配基金的任何资产

C．基金托管人应安全保管与基金资产有关的重大合同和实物券凭证 D．基金托管人应实行严格的岗位分离制度

2、关于基金管理公司主要股东应具备的条件，下列说法不正确的是__。A．注册资本不低于5亿元人民币

B．持续经营3个以上完整的会计，公司治理健全 C．从事证券经营等金融资产管理业务

D．最近3年没有因违法违规行为受到行政处罚或者刑事处罚

3、__中国证监会发布《证券公司董事、监事和高级管理人员任职资格监管办法》，标志着对证券公司董事、监事、高级管理人员实施任职资格监管的全面、统一、规范和有约束力的监管制度的形成。A．2006年10月30日 B．2005年11月30日 C．2006年11月30日 D．2005年10月30日

4、证券公司自营业务的主要风险是__。A．法律风险 B．市场风险 C．经营风险 D．交易风险

5、拉斯贝尔加权指数是指__。A．基期加权股价指数 B．计算期加权股价指数 C．简单算术股价指数 D．几何加权股价指数

6、肌纤维的滑面内质网为肌细胞的 A．粗面内质网 B．肌浆网 C．横小管 D．线粒体

7、关于上市公司向社会公开发行新股，下列说法正确的是__。A．只能向原股东配售股票

B．只能向全体社会公众发售股票

C．可以向原股东配售股票，也可以向全体社会公众发售股票 D．可以向社会上特定的社会团体和个人发售股票

8、交易佣金是投资者付给经纪人，委托其代为买卖证券的酬劳，在我国通常被称为“手续费”。从2002年5月1日起，我国证券交易的交易佣金收取实行的是__。

A．固定佣金制 B．比率佣金制 C．浮动佣金制 D．最低佣金制

9、下列不属于债券投资价值外部因素的是__ A．基础利率 B．市场利率 C．票面利率 D．市场汇率

10、对个别基金绩效的衡量属于__。A．内部衡量 B．绝对衡量 C．外部衡量 D．微观衡量

11、证券公司是依照《证券法》和《公司法》设立的经营证券业务的__。A．法人机构

B．法人机构或金融机构 C．股份有限公司

D．有限责任公司或者股份有限公司

12、为了对基金绩效作出有效的衡量，必须考虑的因素不包括__。A．统计干扰 B．投资目标 C．风险水平D．比较基准

13、可转换公司债券发行后，累计公司债券余额不得超过最近一期末净资产额的__。A．20% B．30% C．40% D．50%

14、下列各项不属于证券交易内幕信息知情人的是__。A．发行人的董事、监事、高级管理人员

B．持有公司5%以上股份的股东及其董事、监事、高级管理人员 C．证券投资方面的专家、学者

D．发行人控股的公司及其董事、监事、高级管理人员

15、指数型消极投资策略认为在有效市场中，__。

A．任何积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 B．少数积极型股票投资战略可能取得高于其风险承担水平的超额收益 C．多数积极型股票投资战略都不可能取得高于其风险承担水平的超额收益 D．只要投资战略合适就能取得高于其风险承担水平的超额收益

16、套利定价理论(APT)是由__提出的。A．马柯维茨 B．夏普 C．罗斯 D．特雷诺

17、以下属于资产配置的基本方法是（）。A．风险控制法 B．情景综合分析法 C．横截面法 D．市场有效法

18、股息率可调整优先股的股息率变化主要由__决定。A．公司经营状况

B．市场上其他证券价格或银行存款利率变化 C．赎回条件 D．转换条件

19、下列选项中可以担任证券公司独立董事的人员的是__。

A．为该证券公司及其关联方提供财务、法律、咨询等服务的人员及其近亲属 B．在该证券公司或其关联方任职的人员及其亲属和主要社会关系人员 C．持有或控制该上市证券公司1%股权的自然人 D．从事证券、金融、法律、会计工作5年以上

20、清算、交收与财产实际转移之间的正确关系是（）。A．清算不发生财产实际转移 B．交收不发生财产实际转移

C．清算、交收均不发生财产实际转移 D．清算、交收均发生财产实际转移

21、下面有关证券交易方式的论述，不正确的是__。A．拍卖和标购是信用交易的两种具体方式

B．回转交易当天成交的证券可以立即做反向交易 C．拍卖和标购是证券交易所大批交易的两种竞价方式 D．特种交易是指同一种上市证券买卖数额很大的交易

22、股利贴现模型通过考察资产价格与__之间是否存在差异，从而判断该股票是否被错误定价，并买入被低估的股票，卖出被高估的股票。A．同行业股票平均价格 B．预期现金流量现值 C．某股票指数

D．涨幅前10名的股票平均价格

23、证券公司向客户融资融券应当向客户收取一定比例的__。A．手续费 B．佣金 C．担保金 D．保证金

24、我国开放式基金的赎回费率不超过赎回金额的__。A．1% B．2% C．3% D．5%

25、与市场组合的夏普指数相比，一个高的夏普指数表明__ A．该组合位于市场线上方，该管理者比市场经营得差 B．该组合位子市场线上方，该管理者比市场经营得好 C．该组合位于市场线下方，该管理者比市场经营得差 D．该组合位于市场线下方，该管理者比市场经营得好

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

1、证券经营机构的作用主要体现在以下哪几个方面__ A．媒介资金供需 B．构造证券市场 C．优化资源配置 D．促进产业集中

2、国际债券同国内债券相比，具有的特殊性表现在__。A．资金来源广、发行规模大 B．存在利率风险 C．有国家主权保障

D．受国际金融市场影响

3、金融期货中最先产生的品种是__。A．单只股票期货 B．债券期货 C．利率期货 D．外汇期货

4、首次公开发行股票并在创业板上市的，其发行人在盈利能力方面应符合的要求有__。

A．最近1年营业收入不少于5000万元

B．最近1年盈利，且净利润不少于300万元

C．最近两年净利润累计不少于2000万元，且持续增长 D．最近两年营业收入增长率均不低于20%

5、发行人应披露股票上市的相关信息，主要包括__。A．上市地点、上市时间、股票简称、股票代码 B．发行前股东所持股份流通限制及期限 C．发行前股东对所持股份自愿锁定的承诺 D．上市保荐人

6、证券公司从事证券发行上市保荐业务应当向__申请保荐机构资格。A．中国证监会 B．国务院

C．证券业协会 D．证券交易所

7、同时以股票、债券为投资对象的基金类型是__。A．股票基金 B．债券基金 C．混合基金 D．货币市场基金

8、证券公司应当根据集合资产管理计划的情况，保持必要的__以备支付客户的分红或退出款项。A．现金

B．可随时变现的股票

C．到期日在1年内的政府债券 D．国债

9、__应对招股说明书的真实性、准确性、完整性进行核查，并在招股说明书正文后声明。A．保荐人 B．发行人律师

C．承担审计业务的会计师事务所 D．中国证监会

10、权证行权时，标的股票过户费为股票面额的__。A．0.1% B．0.01% C．0.05% D．1%

11、我国《公司法》规定，股份有限公司向__发行的股票应当是记名股票。A．发起人 B．私人投资者 C．法人

D．社会公众

12、下列属于证券经纪商应发挥的作用有__。A．提供证券资产管理 B．提高证券市场效率 C．提供信息服务 D．防止股价波动

13、会员大会是证券交易所的最高权力机构，具有的职权包括__。A．审议和通过理事会、总经理的工作报告 B．选举和罢免会员理事

C．制定和修改证券交易所章程 D．审定总经理提出的工作计划

14、集合资产管理计划存续期届满展期、解散或终止的，应在中国证监会批复同意后__个工作日内通过会籍办理系统向上海证券交易所报备。A．3 B．5 C．15 D．30

15、在以下说法中，__是正确的。A．钱货两清又称款券两讫

B．钱货两清的主要目的是为了防止买空、卖空行为的发生 C．钱货两清的主要目的是为了简化操作手续

D．钱货两清就是在办理资金交收的同时完成证券的交割

16、境内上市公司所属企业到境外上市，需要股东大会表决的事项有__。A．董事会提案中有关所属企业境外上市方案 B．所属企业最近1年的审计会计报表

C．董事会提案中上市公司维持独立上市地位及持续盈利能力的说明与前景 D．所属企业获准境外发行上市的申请

17、对发行公司盈利预测的规定是，凡报告的利润实现数未达到盈利预测的_____,上市公司董事长及聘任的注册会计师，担任主承销商的证券公司，法定代表人和项目负责人应在指定的报刊上公开道歉。A．50％ B．60％ C．70% D．80％

18、基金清算后的剩余资产归（）所有。A．基金发起人 B．基金托管人 C．基金持有人 D．基金管理人

19、对占有单位的无形资产，应区分情况评定重估价值，对于自创的或者自身拥有的无形资产应根据（）确定价值。

A．购入成本以及该项资产具备的获利能力

B．其形成时发生的实际成本及该项资产具备的获利能力 C．该项资产具有的获利能力 D．市价

20、下列期权属于虚值期权的是__。

A．对看涨期权而言，当市场价格高于协定价格时 B．对看跌期权而言，当市场价格低于协定价格时 C．对看跌期权而言，当市场价格高于协定价格时 D．对看涨期权而言，当市场价格低于协定价格时

21、以下不属于公募基金的特征的是__。A．基金募集对象不固定 B．投资金额要求高 C．适宜中小投资者参与

D．必须接受监管部门的严格监管

22、在下列选项中，对证券公司自营业务的描述不正确的是（）。A．使用自有资金和依法筹集的资金  B．使用自己名义开设的证券账户  C．设立专门的证券自营部门  D．不缴纳证券交易印花税

23、下列关于证券经纪商的说法错误的是__。A．以代理人的身份从事证券交易 B．收入来源为收取的佣金 C．不承担交易中的价格风险 D．收入来源为买卖价差

24、假设2009年6月底深交所某国债品种的现货收盘价为112.15元，折算率定为1.10，有一客户拥有该债券1000手，则该客户可融入的资金量为__元。A．1019545 B．1121500 C．1233650 D．2342220

25、依据《中华人民共和国证券法》规定，下列说法中符合公开发行的特点的是__。

A．向不特定对象发行证券

B．向特定对象发行证券累计超过200人